光大证券分析师王海生则表示，“政策的利好要等到2009年下半年到2010年才能显现。”
政策利好带来行业价值的爆发，那么哪些企业值得重点关注？
“主要是行业龙头吧，像天威保变（600550.SH），成长性比较明确，也有一定的业绩支持。”光大证券分析师王海生对记者表示，“而一些沾边的上市公司则可能有估值偏高的危险，例如孚日股份（002083.SZ）、三峡新材（600293.SH）等。而特变电工（600089.SH）的新能源业务对其业绩的贡献并不是很大。所以投资者在选择个股时，要擦亮眼睛，区分实质性的投资机会和纯粹的概念炒作。”
风电：格局明确，竞争更加激烈
相对于光伏行业的热炒，风电市场更加成熟，格局也比较明确。
“2009年风电行业增长会比较快，有20％－30％的上涨。但是因为风电行业前期发展得比较快，使得供不应求的局面发生了逆转，行业的竞争更加激烈，一些中小企业可能因为拿不到订单被淘汰。”银河证券分析师沈文春对记者表示，“近期太阳能概念比较火，风电的炒作就要差很多。而风电行业大家已经看得比较清楚，龙头也比较明确。”
显然，风电行业的价值爆发要更依赖于业绩的增长，尤其是龙头公司的业绩增长。
以金风科技（002202.SZ）为例，公司是风电行业的龙头企业，2008年新增装机容量在国内排名第二，累计装机容量排名第一。根据2008年年报，金风科技完成营业收入 64.6亿元，同比增长108.11 ％；实现营业利润11.4亿元，同比增长87.31 ％；实现净利润10.4亿元，同比增长63.35％。
金风科技优异的业绩成为公司价值爆发的触点。
WIND数据统计，仅2008年四季度就有16家基金增持了金风科技共6000多万股。2008年12月26日，金风科技逾4亿股限售股解禁，大批机构选择了冲击限售股，当日金风科技放出巨量，并收报涨停，将整个风电板块推向上涨。汽车股：结束7个月负增长 “鬼门关”虚惊一场
理财周报实习记者 王瑶/文
“经济周期里的产业轮动一般遵循‘地产汽车和出口—投资品—生产要素—消费’的规律，而汽车作为先导性行业已经有解冻的迹象。”招商证券策略分析师陈文招向记者指出了这样一条产业轮动的规律。从统计数据上看，2月份汽车销量同比增长24.7％，结束了2008年8月份以来的负增长。
“汽车行业具备前周期特性，宏观经济趋势趋稳有助于市场预期和需求情况改善，我们对汽车需求形势持谨慎乐观态度。”中信证券分析师李春波接受理财周报记者采访时表示，“我们认为从2009年中期开始，汽车行业的销售情况和盈利有望稳步改善。”
汽车下乡利好微客轻卡
李春波认为，汽车下乡会拉动的产品种类涉及微客、轻卡和一些中低端轿车。中金2月底将2009年微客和轻卡的销量增速预期上调至15％和10％，2010年微客和轻卡销量增速上调至8％和5％。
在微型客车领域，上汽通用五菱是行业的绝对龙头公司，市场占有率超过50％，其次的长安汽车集团为25.27％，涉及上市公司为上海汽车（600104.SH）、长安汽车（000625.SZ）。轻卡行业中，福田汽车（600166.SH）近年来一直处于行业龙头地位，市场占有率在28％-30％，其次为东风汽车（600006.SH）市场占有率为11.69％。
在汽车下乡的实际操作上，“轻卡的补贴（通过报废三轮车和低速货车换购）措施比较不尽如人意；相对于微客（直接减免购置税）的力度较弱，对农民购车的积极性拉动可能有限”。
国泰君安的分析师张欣对家电下乡的拉动效应则比较谨慎：“汽车下乡实施起来，除了可能会碰到像家电下乡时遭遇的例如户籍之类的尴尬，汽车还会受到例如道路环境、日常养护维修等使用条件的制约，购买和使用成本也相对较高。”
“乘用车2月份销量同比大幅增长25％好于市场预期，但数据上的转暖很可能是对未来消费的透支，对待2009年的车市现在还不能盲目乐观，还要继续关注4、5月份的发展变化。”
重卡有望恢复正常水平
2月重卡销量环比出现77％的增长，这使得机构对于重卡的恢复性增长一致看好。
李春波表示，“重卡未来几个月将持续趋旺，2009年上半年在国家投资驱动下行业中工程车表现出色，下半年随着宏观形势稳定改善，销量和结构有望逐步回归常态，预期全年工程车持平，半挂车等运输类产品拖累行业销量负增长约10％,好于悲观预期。”
