同样,大福证券对股东新创建集团的贡献亦明显下降。
新创建集团截至6月30日的年报显示,旗下金融服务业务的年度经营溢利贡献为1.19亿港元,较去年同期的3.35亿港元降幅达64%。原因之一便是大福证券的应占经营溢利贡献显著下降,核心业务(包括经纪服务、企业融资及孖展借贷)的盈利于2009财政年度大幅倒退。
“海通证券的报价让香港券商整体都很兴奋,认为自己会值钱。” 一香港券商业资深人士透露。
记者了解,此前建银国际曾报价4港元每股,而前期也曾有机构报出3.5港元每股的出价。“虽然和13日收盘价相比,海通报价仅超出3%左右。但必须看到,受股权出售刺激,近三个月来大福证券股价已经明显上涨。”上述人士表示。
内地机构收购战或开启
支撑海通证券完成收购的,是该券商的资金能力。
海通证券三季报显示,截至9月30日,公司货币资金总额达764.91亿元,减去客户资金存款496.89亿元,可动用的自有货币资金仍达268.02亿元。该公司曾在2007年募资260亿资金,此后便一直因巨额资金未得到有效利用而遭诟病。
10月,海通证券董事长王开国曾公开表示,公司要内引外联,一是要加强与国际著名金融机构战略合作,二是加快对证券、信托、保险与银行的收购兼并,把海通建设成证券控股集团。
海通证券亦在洽谈收购百瑞信托事宜,希望借此拿到信托牌照。这一收购尚未完成。
对于此次收购方,海通证券全资子公司海通(香港)金融控股有限公司(下称海通金控),则成立于2008年初,获得香港证监会核发的7类牌照。据海通证券2009年中报,海通金控注册资本为10亿港元,截至6月30日,公司上半年实现营业收入4286.38万港元,净利润为1861.07万港元。
“海通金控进入香港时间浅,虽然已经拥有多张牌照,但不少业务仅是空壳。如能通过收购大福证券,无异于轻松上一个台阶。”一券商人士介绍,据介绍,大福证券除在经纪业务上根基深厚外,还拥有期货、资产管理等牌照,且对美股等海外市场交易亦有涉及,这些都是海通金控急需的。
“目前内地的券商到香港的数量已不断增加,从申银万国(行情,资讯,评论)、中银国际、国泰君安到后来的新进券商,跟当地人的融合都是挺好,将来还会有更多内地券商尝试新的收购。”一内地券商在香港子公司负责人表示。
11月16日,分属两地市场的港股香港大福证券、其母公司香港新创建以及A股海通证券(600837),三家齐齐停牌,顿时引来大福证券将易手海通证券的市场猜想。
综合港媒消息,海通证券香港全资子公司海通金控已经与香港新创建集团达成协议,竞购其手中持有的61.86%大福证券股份,涉资约35亿港元。大福证券公关发言人刘创元对时代周报记者表示,收购价等消息均属于市场传闻,会否被全面收购尚未定案。
近来,香港频传内地券商布局香港。据香港《文汇报》消息,光大控股执行董事兼行政总裁陈爽指出:“除了海通证券外,已有耳闻还有其他中资券商想到香港收购有全牌照业务的券商。”
在推进人民币国际化的时代背景下,香港市场已经成为内地金融机构的“兵家必争之地”,以此探路海外市场。
“相比起建行、工行,海通属于较迟进入香港市场,如果不通过这样的并购方式,未来市场开拓会更加艰难。”招商证券(600999)(香港)投资银行业务董事总经理温天纳向时代周报记者说,香港证券市场竞争激烈,海通要进行跳跃式发展,收购港资券商不失为一个好方法。
中银国际副总裁白韧认为,对于海通而言,收购大福可以获得现成的机构网点和基础良好的散户资源,同时大福也是香港本土老品牌,能够借此壮大香港业务。
市场人士对于新创建出售大福证券控股权的消息,并不感到意外。
近年,主要以散户服务为主的香港本土券商生存环境艰难,市场日益萎缩。“香港本土券商错失的不仅是市场,还有转型的时机。”温天纳认为,香港本土券商缺乏IPO项目资源,金融衍生产品也简单得多,难以在市场中占据一席之地。
港资券商在市场中的式微,同时为探路香港的内地券商提供机会。错失转型机会的香港本土券商,联合中资券商与外资投行相抗衡,是否将成为一条新的发展道路呢?
“海通证券(600837)和新创建集团达成收购协议,已经成功收购大福证券。”11月18日海通证券内部人士对《华夏时报》记者说。
11月19日,本报记者向海通证券、新创建集团和大福证券等董事办公室人士求证,均被告知“没有消息可以透露,并不确定复牌日期”。
不过,一位接近海通证券的人士向记者透露:“双方股东已经就收购达成协议,但是细节还需要讨论,是全资还是收购部分仍有待商议。”
此前内地潜在买家工银国际和建银国际都与大福证券有过接触,由于收购报价偏保守,新创建集团更青睐海通证券报价。
证券之星总经理洪榕认为:“国内70%的投资港股业务都是通过大福证券,大福证券对海通证券发展港陆直通车业务非常重要,完成收购之后,海通证券将有资本在明年上海国际板业务承销业务中与