美国东部时间10月27日上午,中国快递领军企业中通快递在纽约证券交易所正式挂牌交易,股票代码为zto。
本次中通快递以每股19.50美元发行72,100,000股美国存托股票,若承销商不行使其超额配售权,则本次募资总额将为14.5亿美元。这是继阿里巴巴2014年250亿美元ipo之后,最大规模的中国企业赴美ipo,也有望成为今年美国最大的ipo。
中通快递成阿里后中企赴美最大IPO
根据中通快递路演资料,中通成为继圆通速递2016年10月20日上市之后,中国第二家上市的快递公司。另据报道,证监会已经有条件通过了顺丰的上市申请。
据悉,10月14日中通快递正式向美国证券交易委员会提交了含有拟发行细节的招股书,拟发行7210万股,发行区间为每股16.5至18.5元美元,计划募集资金高达15亿美元,这不仅成为中国民营快递企业上市募资规模最大的一单,也是自阿里巴巴以来赴美上市募资规模最大的中国企业IPO。
按照招股说明书,中通快递近三年业务量增长迅猛,2013年-2015年,中通快递的业务量分别约为10.7亿件、18.2亿件、29.5亿件,2015年市场占有率达到14.3%。2016年前6个月则达到了19.13亿件。业内人士指出,中通目前已经成为市场占有率最高的快递企业。若上市后市值突破1000亿关口,A股相关快递标的也将迎来利好催化剂,准备上市的快递企业将加快上市步伐。
中通2015年利润率达25.1%
作为桐庐走出去的浙商,赖梅松2002年在上海创办了中通快递,这些年一直很少发声。而通过这次招股书的披露,我们终于得以关注到一些数据:中通快递包裹量从2011年的2.79亿件,增长到2015年的29.46亿件,2015年度市场占有率为14.3%。截至今年9月30日,中通快递的快递包裹件量达到30.15亿件,2015年度同期为19.17亿件。
在件量和市场占比高速增长的同时,中通快递还展现出了优异的盈利能力:其营业收入从2014年度的39亿元,增长到2015年度的61亿元,增幅为55.9%。2016年前6个月便达到42亿元,与2015年同期相比增长70.8%。营业利润率从2014年度的15.4%,增长到2015年度的25.1%,这也是中通此次赴美上市最亮眼的数字之一。2016年上半年营业利润率达到24.9%,是全球大型上市快递企业中最高之一。
招股书显示,截至2016年6月30日,中通在中国的网络覆盖了96%以上的城市和区县,拥有74个分拨中心(其中68个为自营),1800多条干线运输线路,直属员工超过26000人。
快递企业纷纷争相上市
其实,加速上市已是快递行业公开的秘密。除了已经公布借壳上市消息的申通快递和圆通速递外,德邦物流去年已经在上海证券交易所公开提交IPO申请,宅急送也公开表示过自身上市计划。
此外,有韵达快递和百世汇通等企业知情人士均表示过企业正在推进上市。据知情人士透露,顺丰速运正在加速A股上市进程。去年11月,顺丰聘请了原摩根士丹利亚太区投资银行部副主席之一的梁翔担任集团副总裁,主要负责资本运作。
有专家表示,快递业近来的核心任务是上市,“企业必须在2017年上半年前上市,如果没有实现,将很难保证市场地位,即便未来再通过资本运作、跨界并购等方式上市,但将付出更大代价”。
我国快递业已经历了十年快速增长期,现在正逢国家对传统业改革、政策支持等良机,上市可使企业在竞争中占据主动。
经历了高速增长红利期的快递企业已经积累下雄厚的资本。上述专家认为,包括“三通一达”、顺丰、EMS、宅急送、百世汇通等在内的主流快递企业都有上市的机会,但需要解决的是速度问题。而国通、全峰、优速等位于第二梯队的快递企业则需要把握好机会,“它们也具备上市运作的可能,但能否及时把握好机会,进行运作是一大考验”。据了解,国通快递母公司红楼集团旗下就有上市公司。